Thoạt nhìn, ý tưởng này có vẻ đơn giản. Nếu một thị trường rơi vào trạng thái “quá mua”, thì một đợt điều chỉnh sẽ xảy ra. Giả định này thường xuất phát từ RSI, nơi các mức trên 70 thường được xem là tín hiệu cảnh báo rằng giá có thể đã tăng quá xa và quá nhanh.
Thị trường tài chính không chỉ được dẫn dắt bởi dữ liệu kinh tế. Chúng cũng liên tục định giá sự không chắc chắn. Đây chính là nơi khái niệm phần bù rủi ro toàn cầu xuất hiện. Nói một cách đơn giản, đó là mức lợi nhuận bổ sung mà nhà đầu tư kỳ vọng khi chấp nhận rủi ro trong một thế giới đầy bất định. Khi mức độ không chắc chắn tăng lên, lợi nhuận yêu cầu cũng tăng theo, và tác động này thường được cảm nhận đồng thời trên thị trường cổ phiếu, trái phiếu, tiền tệ và hàng hóa.
Thị trường bước vào tuần với diễn biến chủ yếu xoay quanh câu chuyện địa chính trị tại Trung Đông, khi các nhà đầu tư tập trung vào việc liệu căng thẳng giữa Mỹ và Iran có leo thang thành sự gián đoạn kéo dài đối với dòng chảy năng lượng toàn cầu hay không. Giá dầu đã tăng mạnh trong tuần trước do thị trường định giá xác suất cao hơn về khả năng gián đoạn nguồn cung qua Eo biển Hormuz, làm dấy lên lo ngại rằng một cú sốc năng lượng mới có thể củng cố áp lực lạm phát trong bối cảnh các ngân hàng trung ương đang nỗ lực ổn định điều kiện tài chính.
Trong thị trường tiền điện tử, Bitcoin thường định hướng xu hướng chung, nhưng Ethereum lại thường đóng vai trò quan trọng trong việc báo hiệu sự thay đổi trong tâm lý nhà đầu tư. Trong khi Bitcoin được xem rộng rãi là trụ cột của hệ sinh thái crypto, Ethereum có xu hướng tăng động lực khi khẩu vị rủi ro trên thị trường được cải thiện.
Lãi suất danh nghĩa thường chiếm ưu thế trên các tiêu đề tài chính. Nhà đầu tư thường xuyên nghe về lãi suất chính sách của ngân hàng trung ương hoặc lợi suất trái phiếu chính phủ như trái phiếu Kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm. Tuy nhiên, trong thị trường tài chính, lãi suất thực thường quan trọng hơn.
