Se você já viajou para o exterior, certamente viu as taxas de câmbio em ação. Em um ano sua libra compra dois cappuccinos em Roma, no ano seguinte mal dá para um e meio. Para os traders, essas mudanças não são apenas curiosidades de férias – são oportunidades. A grande questão é simples: o que move os pares de moedas?
Há uma década, a maioria dos traders mal usava o termo ESG. Avançando para hoje, é impossível não conhecê-lo. Todo gestor de fundos, toda manchete, todo painel de discussão parece ter essas três letras em algum lugar.
A Forex Expo Dubai 2025 reúne IBs e traders de todo o mundo. A EC Markets, em uma parceria de alto nível com o Liverpool FC, e sua equipe global estão animadas para encontrar os participantes e compartilhar sua expertise em trading.
Os bancos centrais parecem finalmente prontos para aliviar. Após dois anos de fortes aumentos, as taxas começam a cair. O Banco da Inglaterra reduziu a taxa básica para 4% de 5,25%, o BCE reduziu para 2% do pico de 4%, e o Fed seguiu com uma redução na semana passada.
Os mercados finalmente obtiveram o que esperavam há meses — o primeiro corte de juros do Fed desde o final de 2024. A medida chegou em uma semana em que os dados contaram duas histórias ao mesmo tempo: a inflação mostrou novos sinais de persistência, mas o impulso mais amplo pareceu fraco o suficiente para justificar o afrouxamento.
Os traders no piso da NYSE perceberam, na quarta-feira, quando o presidente do Federal Reserve, Jerome Powell, anunciou um corte de 0,25% na taxa de juros chave do Fed.
Os mercados têm uma maneira engraçada de pegar as pessoas de surpresa. Um minuto eles estão estáveis, no seguinte, estão nervosos porque uma manchete acaba de surgir. Pode ser números da inflação, um relatório de empregos chocante, ou uma pista inesperada de um banco central.
A segunda semana de setembro foi marcada pelo equilíbrio entre dados mais fracos, a cautela dos bancos centrais e algumas tensões geopolíticas. Nos EUA, o CPI de agosto avançou +0,4% MoM, elevando a taxa anual para 2,9%, o maior nível desde janeiro. O núcleo do CPI permaneceu estável em 3,1%, o que foi suficiente para tranquilizar os investidores de que as pressões subjacentes não estão fora de controle. Os preços ao produtor caíram ligeiramente após o pico de julho, reforçando a percepção de que a inflação está arrefecendo, embora lentamente. Ao mesmo tempo, o mercado de trabalho mostrou mais fragilidades: o desemprego subiu para 4,3%, enquanto a criação líquida de empregos ficou negativa. Em conjunto, os dados reforçaram a mensagem de Powell em Jackson Hole de que o Fed está mais próximo de afrouxar do que de apertar a política.
Já olhou para o mercado acionista e pensou: por onde é que eu começo? Escolher ações individuais pode parecer escolher um único chocolate de uma caixa sem saber os sabores — entusiasmante, mas também um pouco de roer as unhas.
Grandes bancos globais como JPMorgan, Deutsche Bank e HSBC não são apenas pilares do sistema financeiro – também são um campo de jogo para traders técnicos. Bilhões de dólares passam por esses nomes todos os dias, e seus gráficos frequentemente dão um sinal antes das manchetes aparecerem. Padrões de velas e volume de negociação são especialmente reveladores. A questão é simples: estamos vendo uma pressão real de compra ou apenas um movimento fraco que não vai durar? Um rápido olhar para as velas e barras de volume muitas vezes pode dar essa resposta. E sejamos honestos, se você está negociando ações de bancos, é melhor saber se um movimento vale a pena seguir ou se é apenas ruído.
O iene japonês está em uma encruzilhada. Após anos desempenhando papéis duplos — ativo de refúgio e moeda de financiamento para carry trades — ele enfrenta um ponto de inflexão. O Banco do Japão (BoJ) dá sinais de encerrar sua era de juros ultrabaixos; o iene voltará a brilhar como refúgio seguro ou continuará sendo a moeda de financiamento preferida do mundo?
A inflação na Zona Euro ultrapassou ligeiramente a meta de 2% do BCE, chegando a 2,1%. À primeira vista, isso parece insignificante, mas os traders prestam atenção a esses pequenos movimentos. A razão é que mesmo um leve excesso pode moldar expectativas sobre as taxas de juros, e isso rapidamente afeta as ações. Os mercados reagiram: o STOXX 600 caiu cerca de 1,5%, enquanto o DAX recuou mais de 2% à medida que os investidores reajustavam suas carteiras. Mesmo uma pequena variação em dados concretos pode criar um efeito cascata nos mercados.
Todo fã de futebol conhece a emoção antes de uma grande partida, quando a contagem regressiva começa e cada detalhe importa. Para os profissionais, trata-se de treino, estratégia e foco. A equipe do Liverpool FC não aparece apenas no dia do jogo: eles se preparam, analisam e ensaiam cada movimento para maximizar as chances de vitória.
Já olhou para um gráfico de mercado e pensou: o que foi que aconteceu? Os preços sobem num dia, caem no seguinte, e os investidores ficam confusos. Isso é volatilidade. Alguns a veem como uma ameaça, outros como uma oportunidade, e muitas vezes é um pouco dos dois. A verdade é que, sem volatilidade, os mercados seriam sem vida. Então, vamos falar sobre o que realmente é a volatilidade, por que ela importa e como evitar que ela o abale.
Os traders frequentemente marcam linhas horizontais bem definidas nos gráficos como suportes e resistências, mas às vezes esses níveis parecem se manter firmes e outras vezes rompem sem aviso. Qual a diferença? A resposta geralmente está no volume. Uma linha de suporte respaldada por alto volume de negociação tem muito mais chances de se manter do que uma desenhada no ar. Como observa a Investopedia, “quanto mais compras e vendas ocorreram em um determinado nível de preço, mais forte é provável que seja o nível de suporte ou resistência”. Em resumo, a análise de volume é a peça que falta para confirmar se sua linha de suporte ou resistência é realmente significativa.
