Melhor Juntos: Compreendendo os Fundamentos e as Técnicas no Trading
Às vezes, acontece uma coisa quando você está negociando. Você pesquisa as finanças de uma empresa, verifica os lucros, lê as notícias. Tudo parece se alinhar. No papel, é sólido. Mas aí você olha o gráfico... e ele tem mostrado uma tendência de queda. Por semanas. Então você começa a pensar: "Eu perdi alguma coisa? Isso não faz sentido."
É aí que geralmente surge a tensão entre a análise fundamental e a análise técnica. E se você já teve esse momento de dúvida, você não está sozinho. Mas aqui vai uma ideia: e se você não precisasse escolher um em vez do outro?
Duas Maneiras de Ver o Mercado
A análise fundamental é sobre o “porquê”. Você está olhando para lucros, notícias econômicas, taxas de juros ou tendências da indústria, as coisas que determinam o valor real de uma empresa. Esse negócio é lucrativo? A economia está ajudando ou prejudicando? Isso é o que os fundamentos buscam responder. É a lente usada por investidores de longo prazo, gestores de fundos e economistas. Se você quiser aprofundar seus conhecimentos, ajudamos você a entender melhor os conceitos aqui.
A análise técnica é mais sobre o “quando”. Aqui, o foco muda para gráficos de preços, padrões e indicadores como o Índice de Força Relativa (RSI) ou médias móveis. Ela se preocupa menos com o que a empresa faz e mais com como os traders estão reagindo em tempo real. Traders técnicos acreditam que tudo, desde notícias até lucros e rumores, já está refletido no preço. Então, se uma ação ultrapassar uma resistência com volume forte, eles vêem isso como um sinal para agir.
Por Que Usar Ambos?
Aqui está um cenário real. Em 2022, os bancos centrais aumentaram as taxas de juros de forma significativa. Isso foi uma mudança fundamental e afetou fortemente as ações de crescimento, especialmente as de tecnologia. Ao mesmo tempo, o Nasdaq já estava em uma tendência de queda. Então, você tinha a narrativa e a ação dos preços apontando na mesma direção. Isso é poderoso. Você não está adivinhando. Você está reagindo.
Ou inverta o script. Pense na loucura do GameStop. O gráfico estava subindo exponencialmente. Mas, fundamentalmente? Nada tinha mudado nos negócios. Um trader que depende apenas da análise técnica talvez tenha entrado tarde demais. Alguém que combinou os dois métodos pode ter notado a desconexão mais cedo.
Fazendo Funcionar para Você
Uma dica simples: comece com uma lista fundamental. Talvez sejam ações com lucros fortes ou moedas de economias saudáveis. Em seguida, ao invés de entrar imediatamente, confira os gráficos. A momentum está se construindo? A resistência está quebrando? Esse é o seu sinal verde.
E se as coisas não se alinharem, como quando os fundamentos dizem para comprar, mas o gráfico ainda está fraco, pode ser apenas uma questão de tempo até que as coisas se revelem.
Pensamentos Finais
Combinar análise fundamental e técnica oferece o melhor de ambos os mundos para traders. Em vez de tratá-los como filosofias opostas, pense neles como ferramentas complementares no seu kit. Os fundamentos ancoram suas decisões na lógica do mundo real, eles dizem por que um preço deve se mover e se um ativo tem valor intrínseco. As técnicas traduzem o humor e o tempo do mercado, elas mostram quando a momentum está mudando e como outros traders estão agindo. Usadas juntas, elas ajudam você a ver o quadro completo.
Na EC Markets, entendemos isso. É por isso que compartilhamos insights sobre ambos os lados, seja você o tipo de trader que gosta de tendências macroeconômicas ou alguém que prefere ler os gráficos. De qualquer forma, saber como misturar os dois pode lhe dar uma vantagem mais clara no mercado.