Làm Chủ Các Kiến Thức Cơ Bản: Hướng Dẫn Toàn Diện về Các Lý Thuyết Phân Tích Kỹ Thuật Ask ChatGPT

Phân tích kỹ thuật cung cấp một khuôn khổ để quyết định bạn nên giao dịch gì, khi nào giao dịch và bao lâu nên ở lại trên thị trường. Nó dựa trên một giả thuyết trung tâm: mọi sự thật đã biết—kinh tế hoặc không—đã được thể hiện trong giá cả được trích dẫn. Do đó, chỉ bằng cách quan sát giá và khối lượng, người ta có thể suy luận ra các mô hình rộng lớn về tâm lý đám đông và từ những mô hình đó, hình thành các kỳ vọng về chuyển động trong tương lai.
Trong thực tế, bất kỳ nhà giao dịch nào muốn sử dụng phân tích kỹ thuật đều phải đối mặt với ba câu hỏi liên quan chặt chẽ:

1. Trào lưu hiện tại nào cần được theo dõi?

2. Ở giai đoạn nào của xu hướng đó, các tổ chức lớn tích lũy hoặc phân phối?

3. Những mức giá và thời gian nào có thể dừng lại hoặc đảo ngược đợt dao động hiện tại?
   

Năm lý thuyết đã được thiết lập tốt sẽ hướng dẫn việc tìm kiếm câu trả lời. Chúng được thảo luận dưới đây trong tinh thần của việc trình bày vấn đề kinh tế cơ bản: định nghĩa trước, ứng dụng sau và đánh giá so sánh cuối cùng.

1. Lý Thuyết Dow — Nhận diện Xu Hướng Chính

Lý thuyết Dow cung cấp khuôn khổ cho các xu hướng lớn. Charles H. Dow (1851-1902) đã phân biệt ba mức độ xu hướng:

• Xu hướng chính kéo dài từ một đến ba năm.

• Xu hướng phụ kéo dài vài tuần hoặc vài tháng.

• Xu hướng nhỏ chỉ kéo dài vài ngày hoặc vài tuần.
  

Dow cũng khẳng định rằng một xu hướng chỉ đáng tin cậy khi hai chỉ số thị trường liên quan đi lên hoặc đi xuống cùng nhau và khối lượng phải mở rộng theo hướng của xu hướng.
Do đó, để quyết định bạn nên giao dịch gì, một người tham gia thị trường hiện đại trước tiên sẽ phân loại chuyển động hiện tại theo mức độ và sau đó điều chỉnh vị trí của mình với xu hướng chính, giống như một nền kinh tế, trước khi phân bổ tài nguyên, xác định sự kết hợp tổng thể của hàng hóa tiêu dùng và vốn.

2. Phương Pháp Wyckoff — Phát Hiện Tích Lũy và Phân Phối Của Các Tổ Chức

Giống như một nền kinh tế phải chọn làm thế nào để kết hợp lao động và vốn, một nhà giao dịch cũng phải đánh giá làm thế nào các nhà điều hành lớn tự vị trí. Richard D. Wyckoff (1873-1934) đã gắn nhãn chuẩn bị ẩn giấu của các nhà điều hành này là tích lũy (mua lén lút) hoặc phân phối (bán lén lút).
Wyckoff khuyên các học viên kết hợp thanh giá với thanh khối lượng: một chênh lệch rộng với khối lượng cao sau một sự suy giảm dài gợi ý rằng những tay chơi lớn đã bắt đầu tích lũy; một đợt tăng hẹp trên khối lượng suy yếu cảnh báo về việc phân phối.
Trong các thị trường điện tử ngày nay, cùng một logic áp dụng. Một nhà giao dịch xác định các chữ ký khối lượng giá của hoạt động chuyên nghiệp tránh được sai lầm phổ biến của các nhà bán lẻ là đuổi theo các động thái đã ở giai đoạn cuối.

3. Lý Thuyết Gann — Liên Kết Giá với Thời Gian

Vấn đề kinh tế cơ bản thứ hai—lựa chọn kỹ thuật—khuyến khích việc so sánh giữa các phương pháp tiết kiệm lao động và phương pháp tiết kiệm vốn. Tương tự, W. D. Gann (1878-1955) đề xuất rằng giá và thời gian tạo thành hai “yếu tố sản xuất” có thể thay thế cho nhau trong cơ chế thị trường. Các công cụ thực tế của ông bao gồm:

• Góc Gann. Đường 1×1 (một sự leo lên 45 độ trên các biểu đồ tỷ lệ đều) chỉ ra sự cân bằng; các góc dốc hơn đánh dấu sự tăng tốc, các góc phẳng hơn đánh dấu sự giảm tốc.

• Cấp độ của Square of Nine. Các mức giá nằm ở 90, 180 hoặc 270 độ quanh xoắn ốc thường chống lại việc tiến thêm hoặc giảm thêm.

• Chu kỳ thời gian. Các thị trường thường quay lại sau một phần tám, một phần tư, hoặc một nửa phạm vi trước đó, được đo bằng ngày hoặc tuần.

Mặc dù nguồn gốc của chúng khá trừu tượng, hầu hết các nền tảng biểu đồ hiện đại vẽ những cấu trúc này tự động, cho phép các nhà giao dịch tích hợp thời gian Gann mà không cần toán học nâng cao.

4. Lý Thuyết Sóng Elliott — Lập Bản Đồ Tâm Lý Của Đám Đông

Sau khi đã chọn gì và làm thế nào, một nền kinh tế vẫn quyết định cho ai sản phẩm này được định hướng. Lý thuyết Sóng Elliott trả lời một câu hỏi tương tự: cho ai sự tăng giá hoặc giảm giá hiện tại được định hướng, người theo xu hướng hay người phản đối?
Ralph N. Elliott (1871-1948) đã quan sát rằng sự dao động của thị trường diễn ra trong năm chuỗi sóng xung lực theo sau ba sóng điều chỉnh. Mỗi sóng đại diện cho một sự thay đổi trong sự lạc quan hoặc bi quan tập thể. Bằng cách xác định sóng hiện tại, một nhà giao dịch nhận biết liệu những người mới tham gia có khả năng được hưởng lợi hay liệu động thái này chỉ có lợi cho những người tham gia sớm nhất.
Những người thực hành sóng đo lường các sóng con bằng tỷ lệ Fibonacci (được thảo luận ở phần tiếp theo) để thiết lập mục tiêu giá và các điểm vô hiệu hóa.

5. Fibonacci Retracement — Định Lượng Tỷ Lệ

Kinh tế của tự nhiên tuân theo một số tỷ lệ số học nhất định; hành động thị trường cũng vậy. Dãy số của Leonardo Fibonacci (c. 1170 – c. 1240–50) cho ra các mức 38,2 %, 50 % và 61,8 % hồi phục, mà các nhà giao dịch áp dụng làm các điểm kiểm tra tự nhiên trong một xu hướng.
Ví dụ, sau một đợt tăng chính, sự giảm giá chậm lại gần 61,8 % của đợt tăng trước đó được coi là một sự điều chỉnh lành mạnh thay vì một sự đảo ngược hoàn toàn. Bằng cách vẽ những tỷ lệ này trên bất kỳ khung thời gian nào, một nhà giao dịch sẽ đánh dấu các khu vực có khả năng để vào, đặt dừng bảo vệ hoặc chốt lời một phần.

Tích Hợp Năm Lý Thuyết

Giống như không nền kinh tế nào có thể đáp ứng nhu cầu không giới hạn với một kế hoạch duy nhất, không nhà giao dịch nào có thể chỉ dựa vào một lý thuyết. Một “chức năng sản xuất” phân tích cân bằng thường diễn ra như sau:

1. Lý thuyết Dow xác nhận hướng chính.

2. Phương pháp Wyckoff xác minh rằng các tổ chức hỗ trợ hướng đi đó.

3. Sóng Elliott xác định thị trường trong nhịp điệu tâm lý của nó.

4. Fibonacci cung cấp các điểm kiểm tra giá cụ thể.

5. Gann đính kèm các mục tiêu thời gian xấp xỉ vào những điểm kiểm tra đó.

Bằng cách xếp chồng các kỹ thuật này, các tín hiệu mâu thuẫn sẽ bị loại bỏ và cái nhìn tổng hợp còn lại cung cấp cả độ rộng và độ chính xác.

Tính Thích Ứng Bền Vững Trong Kỷ Nguyên Thuật Toán

Khả năng hiếm có, nguồn gốc của tất cả các vấn đề kinh tế cơ bản, không bao giờ phai mờ; cảm xúc con người cũng vậy, động cơ đằng sau mọi mô hình đồ thị. Thuật toán tần số cao có thể nén thời gian dao động, nhưng chúng không xóa bỏ dao động đó. Nỗi sợ hãi và tham lam vẫn luân phiên, và các nhà đầu tư tổ chức vẫn tích lũy trước khi đẩy giá lên, phân phối trước khi đẩy giá xuống.
Do đó, các lý thuyết cổ điển vẫn giữ được tính hữu ích của chúng. Chúng giúp các nhà giao dịch:

• Định nghĩa rủi ro. Hỗ trợ và kháng cự rõ ràng từ các kỹ thuật Gann hoặc Fibonacci là nền tảng để đặt lệnh dừng lỗ.

• Tham gia vào đúng thời điểm. Wyckoff và Elliott nhấn mạnh các giai đoạn mà xác suất thuận lợi cho người tham gia thay vì trừng phạt họ.

• Duy trì kỷ luật. Một phương pháp có cấu trúc làm dịu đi sự thôi thúc giao dịch cảm tính khi gặp phải tiếng ồn giá cả ngẫu nhiên.
  
  
  

Hỗ Trợ Thực Tiễn Tại EC Markets

Sự nổi lên của các thuật toán và giao dịch tốc độ cao, cùng với những tiến bộ trong trí tuệ nhân tạo và học máy, đã không làm cho cảm xúc con người trở nên lỗi thời. Nỗi sợ hãi và sự bất định vẫn là hai động cơ thúc đẩy giá cả; chúng chỉ thay phiên nhau nhanh hơn ngày nay. Vì chính những cảm xúc này đã hỗ trợ các thị trường khi Dow, Wyckoff, Gann và Elliott xây dựng các quy tắc của họ, nên các quy tắc đó vẫn có ích; các nhà giao dịch chỉ cần 'đọc' các mô hình trên các khung thời gian ngắn hơn.
Việc làm chủ những lý thuyết này và các nguyên lý cơ bản của chúng mang lại cho các nhà giao dịch và nhà đầu tư hiện đại nhiều lợi thế:

• Phân tích đa góc nhìn. Việc xem cùng một biểu đồ qua các bộ lọc về xu hướng, khối lượng, thời gian và tỷ lệ sẽ phát hiện ra các cơ hội mà một phương pháp đơn lẻ sẽ bỏ qua.

• Kiểm soát rủi ro. Các mức hỗ trợ, kháng cự và mục tiêu chu kỳ được xác định rõ ràng sẽ chuyển thành các lệnh dừng lỗ và chốt lời.

• Kỷ luật tâm lý. Một khung dựa trên quy tắc giúp kiềm chế những giao dịch vội vàng gây ra bởi sự biến động.

EC Markets kết nối lý thuyết với thực tiễn. EC Markets App đi kèm với các công cụ đã được cài đặt sẵn và rất nhiều tài liệu hữu ích. Dù bạn đang xây dựng playbook đầu tiên hay cải thiện một hệ thống đã được thiết lập, bạn sẽ tìm thấy cả cơ sở kiến thức và tính năng thời gian thực cần thiết để áp dụng các nguyên lý vững bền này một cách tự tin.

Bài viết trên chỉ mang tính chất giáo dục và không nên được hiểu là lời khuyên đầu tư. Giao dịch trong các công cụ tài chính có mức độ rủi ro cao và có thể không phù hợp với tất cả các nhà đầu tư. EC Markets không đảm bảo bất kỳ lợi nhuận hay kết quả nào.