一緒にいることでより良くなる：取引におけるファンダメンタル分析とテクニカル分析の理解

取引をしているとき、たまにこんなことが起こります。会社の財務を調べ、利益をチェックし、ニュースを読みます。すべてが一致しているように見えます。紙の上では確かです。しかし、チャートを見ると...数週間も下落し続けています。それで、あなたは思います。「何か見逃したか？これでは理解できない。」

ここで、ファンダメンタル分析とテクニカル分析の間に緊張が生じることがよくあります。そして、もしそのような疑念の瞬間を経験したことがあるなら、あなたは一人ではありません。しかし、ここで考えたいのは、もしどちらか一方を選ばなくても良いとしたらどうでしょうか？

市場を見る二つの方法

ファンダメンタル分析は「なぜ」に関するものです。利益、経済ニュース、金利、業界の動向など、会社の実際の価値を決定する要素を見ています。このビジネスは収益性があるか？経済はそれを助けているのか、それとも害しているのか？それがファンダメンタル分析の目指す答えです。これは、長期投資家、ファンドマネージャー、経済学者が使う視点です。もっと深く掘り下げたい場合は、こちらで概念をよりよく理解する手助けをします。

テクニカル分析は「いつ」に関するものです。ここでは、価格チャート、パターン、相対力指数（RSI）や移動平均線などの指標に焦点を当てます。会社が何をしているかよりも、トレーダーがリアルタイムでどう反応しているかに重点を置きます。テクニカルトレーダーは、ニュースから利益、噂に至るまで、すべてがすでに価格に反映されていると信じています。したがって、株が強い出来高で抵抗線を突破すれば、それは行動の合図だと見なします。

なぜ両方を使うべきか？

ここに現実のシナリオがあります。2022年、中央銀行は金利を大幅に引き上げました。これは基本的な変化であり、特にテクノロジー株に大きな打撃を与えました。同時に、ナスダックはすでに下降トレンドにありました。ですので、物語と価格行動は同じ方向を指していました。それは強力です。推測ではなく、反応しています。

または、スクリプトをひっくり返してみてください。GameStopの熱狂を考えてみてください。チャートは急激に上昇していました。しかし、ファンダメンタルでは？ビジネスには何も変わっていませんでした。テクニカル分析だけに頼っていたトレーダーは、遅すぎたかもしれません。両方の方法を組み合わせた人は、早くその不一致に気づいたかもしれません。

あなたのための方法

簡単なコツ：まずファンダメンタル分析で絞り込みを行います。たとえば、強い利益を上げている株や健全な経済を持つ通貨を選びます。その後、すぐに飛び込むのではなく、チャートをチェックします。モメンタムは形成されていますか？抵抗が破られていますか？それがあなたのグリーンライトです。

そして、もし事が一致しない場合（ファンダメンタルが買いを示唆しているが、チャートがまだ弱い場合）、時間が経てばすべてが明らかになるかもしれません。

最後の考え

ファンダメンタル分析とテクニカル分析を組み合わせることで、トレーダーにとって最良の両方の世界を提供します。それらを対立する哲学として扱うのではなく、あなたのツールキットにおける補完的なツールとして考えてください。ファンダメンタル分析は、あなたの決定を現実の論理に基づいて支え、価格がなぜ動くべきか、そして資産に内在的な価値があるかを教えてくれます。テクニカル分析は市場のムードとタイミングを翻訳し、モメンタムが変化するタイミングや他のトレーダーがどのように行動しているかを示します。両方を組み合わせて使用すれば、より広い視野を持つことができます。

EC Marketsでは、これをよく理解しています。だからこそ、私たちは両方の面での洞察を共有しています。マクロトレンドを好むトレーダーでも、テープを読むのが好きなトレーダーでも、両方を組み合わせる方法を知ることが、市場でより明確な優位性を提供できると考えています。